烟草在线摘自《烟草科学研究》

　　摘　要：烟草行业不但是全球最早进行重组整合的行业之一，也是当前重组整合程度最高的行业之一。在全球绝大部分国家，目前烟草市场上均只有为数很少的几家烟草公司，最大的一家烟草公司所占份额大都超过了50%。2005年奥驰亚集团、英美烟草公司等六家主要的跨国烟草公司占全球卷烟市场的份额高达47.6%，占中国以外国际卷烟市场的份额更是高达70.9%。未来时期内，全球烟草行业的重组整合将继续推进，跨国烟草公司对发展中国家的市场扩张力度将会持续加大，全球烟草市场在较高基更趋集中是不可逆转的必然趋势。

　　关键词：全球烟草　重组　整合

　　二、当前全球烟草行业企业竞争结构

　　从1990年以来，前苏联地区、东欧、中亚及西欧地区相继有近30个国家开放了烟草市场。在1992-1999年间，几大跨国烟草公司在中欧、东欧的8个国家收购、合资或兼并了21个烟草企业，新建了7个卷烟厂，在前苏联的11个国家收购、合资或兼并了31个企业，新建了12个卷烟厂。通过最近10多年的重组整合，全球烟草行业的集中度进一步增强，同时也为烟草行业设置了更加难入逾越的进入壁垒。目前，美国、日本、英国、德国等绝大多数发达国家，国内烟草市场的“首位商指数”（最大的企业卷烟销量占国内市场全部销量的比重）已超过了50%，“四厂商指数”（最大的四家企业卷烟销量占国内市场全部销量的比重）已超过了90%。到2005年，奥驰亚集团、英美烟草公司、日本烟草公司、帝国烟草公司、加莱赫烟草公司和阿塔迪斯公司这六家全球领先的跨国烟草公司卷烟销量占全球市场的份额为47.6%，占中国以外国际市场的份额高达70.9%，全球烟草行业的寡头垄断特征更加明显。下面对六大跨国烟草公司情况逐一进行简单分析：

　　*奥驰亚集团（Ahria Group）

　　奥驰亚集团是全球第一大跨国烟草公司，在2005年《财富》世界500强中排名居第50位。奥驰亚集团是由菲利普·莫里斯于1847年在英国开办的一家烟草商店发展起来的。2003年1月，菲利普，莫里斯公司更名为奥驰亚集团，由菲莫美国烟草公司、菲莫国际烟草公司、卡夫食品公司和菲莫资产经营公司四家公司构成。2005年，集团总资产为1079.5亿美元，营业收入为978.5亿美元，营业利润为165.9亿美元，全球雇员达19.9万人。仅从烟草业务看，奥驰亚集团是除中国烟草总公司之外的世界第一大烟草公司，2005年全球卷烟销量达9900亿支，销售收入达634.2亿美元，销售利润为124.1亿美元。其中菲莫国际（PMl）卷烟销量达8045亿支，销售收入为452.9亿美元，销售利润为78.3亿美元。菲莫美国公司（PMUSA）卷烟销量为1855亿支，销售收入为181.3亿美元，销售利润为45.8亿美元。奥驰亚集团之所以能够长期在全球烟草业保持领先地位，主要是它拥有一个品牌价值高达数百亿美元的全球第一大卷烟品牌——“万宝路”。2005年销售总量高达4727亿支，遥遥领先于其它卷烟品牌，销量是中国第一大品牌——“白沙”的6.2倍。

　　*英美烟草公司 （British American Tobacco）

　　英美烟草公司（BAT）是世界第二大跨国烟草公司，在2005年《财富》排名中列全球500强第220位，其业务范围遍及180多个国家和地区，其中在50多个国家和地区占据市场领导地位。2005年末，BAT在60个国家全资或控股64家卷烟厂、7家雪茄烟厂（含手卷烟厂），在7个国家参股14家卷烟厂，全球雇员为96934人，其中全资子公司55346人，参股企业41588人。除卷烟生产外，BAT在22个国家有烟叶生产业务。2005年营业收入为239.8亿英镑，营业利润为24.2亿英镑，资产总额为190.5亿英镑。

　　2005年，BAT全资和控股企业卷烟销量为6780亿支，其中欧洲为2440亿支，占36.0%；亚太地区为1371亿支，占20.2%；拉美地区为1493亿支，占22.0%；非洲和中东地区为1026亿支，占15.1%；美太地区为450亿支，占6.6%。参股企业或协议联合生产卷烟2320亿支，其中绝大部分是由BAT拥有42%股份的雷诺美国烟草公司生产的。

　　*日本烟草公司（Japan Tobacco）

　　日本烟草公司（JT）是世界第三大跨国烟草公司，在2005年《财富》排名中列全球500强第320位，其前身是1949年成立的日本专卖公社，1985年4月改组成立日本烟草公司，注册资本1000亿日元。1999年，日本烟草公司投资78亿美元收购了雷诺兹公司国际烟草业务，使其海外卷烟销售迅速增加，其市场覆盖面从40多个国家一下扩大到70多个国家，目前已进一步扩大到120多个国家。

　　2005年，日本烟草公司在全球卷烟销量为4307亿支，销售收入为42841.9亿日元（398.9亿美元），销售利润为2596.6亿日元（24.2亿美元）。在日本市场上，日本烟草公司所占市场份额为72.9%，其中主打品牌“柔和七星”的市场占有率为32.9%。除了烟草业务外，日本烟草公司还经营制药、食品和其它一些业务。2005年资产总额为29820.6亿日元（277.7亿美元），营业收入总额为46645.1亿日元（434.4亿美元），营业利润总额为2733.7亿日元（25.5亿美元）。

　　*帝国烟草公司（Imperial Tobacco）

　　帝国烟草公司最早是为应对美国烟草公司的竞争压力，于1901年由英国13家烟草公司联合而成的。1985年被英国汉森集团（Hanson）收购，1996年又从汉森集团独立出来，当时只是一个业务主要集中于英国、年卷烟销量仅为400亿支左右的区域性公司。然而，近十年来，帝国烟草公司通过一系列大刀阔斧的跨国并购，特别是在2002年以52亿欧元的高价收购了当时规模远超过自己的德国利是美烟草公司以后，帝国烟草公司一跃而成为世界第四大跨国烟草公司。2005年帝国烟草公司营业收入为112.6亿英镑，营业利润为10.4亿英镑，资产总额为62.6亿英镑。

　　帝国烟草公司现有21家卷烟厂，7家雪茄烟（含手卷烟厂）和4家卷烟纸厂，全球雇员为14910人。2005年销售卷烟1725亿支，销售自制烟丝26600吨。其中在英国销售卷烟239亿支，销售自制烟丝2100吨；在德国销售卷烟209亿支，销售自制烟丝7100吨。

　　*加莱赫烟草公司（Gallaher Group）

　　加莱赫烟草公司于1857年成立于爱尔兰，1928 正式注册成立公司，1968年被美国烟草公司收购，1997年重新独立出来。现今加莱赫烟草公司总部在英国，业务范围遍及全球76个国家，是目前世界第五大跨国烟草公司。2005年，加莱赫烟草公司共销售卷烟1737.6亿支，其中在英国销售194.8亿支，在欧洲其它国家销售425.2亿支，在独联体国家销售969.8亿支，在其它地区销售147.7亿支。营业收入82.1亿英镑，营业利润6.3亿英镑，资产总额为38.7亿英镑。

　　*阿塔迪斯公司（Altadis）

　　阿塔迪斯公司是1999年由法国的塞塔公司与西班牙的塔巴克莱拉公司合并而成的欧洲第三大烟草公司，业务遍及30多个国家和地区，全球雇员2.8万人，其雪茄烟业务在全球排名第一，在欧美有较为稳定的市场。2005年，阿塔迪斯公司共销售卷烟1350亿支，销售雪茄烟34.4亿支。营业收入为41.1亿欧元，营业利润为5.8亿欧元，总资产114.4亿欧元。

　　三、全球烟草行业重组整合趋势分析

　　除了上述跨国烟草公司外，全球烟草行业目前主要存在两大公司类型。其一是实行国家专卖制度的中国烟草总公司，卷烟产销规模约占世界总量的三分之一，但对外贸易依存度很低。其二是以本地化生产经营为主的中小型烟草公司，这些公司大多数为民营企业，但在埃及、土耳其、越南、泰国和保加利亚等少数国家部分企业也实行国家垄断经营。从2001~2005年各种类型公司在世界卷烟市场所占份额及其变化趋势来看，中国烟草总公司所占份额由30.1%提高到32.9%，提高了2.8个百分点；除奥驰亚集团等六大跨国烟草公司外的其它中小烟草公司所占份额由26.2%下降到19.5%，下降了6.7个百分点；而奥驰亚集团等六大跨国烟草公司合计所占份额由43.7%提高到47.6%，提高了3.9个百分点。可以看出，当前世界卷烟市场已日益向垄断化、集中化方向发展，中小烟草公司市场份额逐步被跨国烟草公司所挤占。

　　未来，全球烟草行业的重组整合将继续推进，跨国烟草公司对发展中国家的市场扩张力度持续加大。亚洲市场将成为市场竞争的焦点，奥驰亚集团的竞争优势将更加明显，烟草企业竞争格局将发生重大变化，帝国烟草公司、加莱赫烟草公司、阿塔迪斯公司、瑞典火柴公司、韩国烟草人参公社等新兴的跨国烟草公司将成为引发市场变动的重要力量，全球卷烟市场日趋集中是不可逆转的必然趋势。

　　参考文献：

　　1. 王献生.世界烟草企业重组动态观察与思考 [J].中国烟草学报，2005年第3期.

　　2. 李保江、马超.世界烟草：2005年发展综述 [N].东方烟草报.2006年6月15日.

　　3. 李保江.全球视野中的烟草企业并购 [J].中国烟草.2006年第9期.

　　4. Robert L.Rabin&Stephen Sugarman.2001.Regulating Tobacco [M] .Oxford University Press.

　　5. 理查德·克鲁格.烟草的命运——美国烟草业百年争斗史.海南出版社，2003年5月

　　作者单位：李保江　国家烟草专卖局经济研究所
　　　　　　　黄朝晖　白沙集团